19 Март 2011

ПРАВОВЫЕ ОСНОВЫ ОЦЕНОЧНОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ




Депозитарий несет гражданско-

правовую ответственность за сохранность депонированных у него

сертификатов ценных бумаг.

На ценные бумаги депонентов не может быть обращено взыскание

по обязательствам депозитария.

Депозитарный договор должен содержать следующие

существенные условия:

• однозначное определение предмета договора: предоставление

услуг по хранению сертификатов ценных бумаг и/или учету прав на

ценные бумаги;

117

• порядок передачи депонентом депозитарию информации о

распоряжении депонированными в депозитарии ценными бумагами

депонента;

• срок действия договора;

• размер и порядок оплаты услуг депозитария, предусмотренных

договором;

• форму и периодичность отчетности депозитария перед

депонентом;

• обязанности депозитария.

В обязанности депозитария входят:

• регистрация фактов обременения ценных бумаг депонента

обязательствами;

• ведение отдельного от других счета депо депонента с указанием

даты и основания каждой операции по счету;

• передача депоненту всей информации о ценных бумагах,

полученной депозитарием от эмитента или держателя реестра

владельцев ценных бумаг.

Депозитарий имеет право регистрироваться в системе ведения

реестра владельцев ценных бумаг или у другого депозитария в качестве

номинального держателя в соответствии с депозитарным договором.

Депозитарий несет ответственность за неисполнение или

ненадлежащее исполнение своих обязанностей по учету прав на ценные

бумаги, в том числе за полноту и правильность записей по счетам депо.

Депозитарий в соответствии с депозитарным договором имеет

право на поступление на свой счет доходов по ценным бумагам,

хранящимся с целью перечисления на счета депонентов.

Номинальный держатель ценных бумаг — лицо,

зарегистрированное в системе ведения реестра, в том числе являющееся

депонентом депозитария, и не являющееся владельцем в отношении

этих ценных бумаг.

Номинальный держатель ценных бумаг может осуществлять

права, закрепленные ценной бумагой, только в случае получения

соответствующего полномочия от владельца.

Данные о номинальном держателе ценных бумаг подлежат

внесению в систему ведения реестра держателем реестра по поручению

владельца или номинального держателя ценных бумаг, если последние

лица зарегистрированы в этой системе ведения реестра.

Внесение имени номинального держателя ценных бумаг в систему

ведения реестра, а также перерегистрация ценных бумаг на имя

номинального держателя не влекут за собой переход права

собственности и/или иного вещного права на ценные бумаги к

118

последнему. Ценные бумаги клиентов номинального держателя ценных

бумаг не подлежат взысканию в пользу кредиторов последнего.

Операции с ценными бумагами между владельцами ценных бумаг

одного номинального держателя ценных бумаг не отражаются у

держателя реестра или депозитария, клиентом которого он является.

Номинальный держатель в отношении именных ценных бумаг,

держателем которых он является в интересах другого лица, обязан:

• совершать все необходимые действия, направленные на

обеспечение получения этим лицом всех выплат, которые ему

причитаются по этим ценным бумагам;

• осуществлять сделки и операции с ценными бумагами

исключительно по поручению лица, в интересах которого он является

номинальным держателем ценных бумаг, и в соответствии с договором,

заключенным с этим лицом;

• осуществлять учет ценных бумаг, которые он держит в

интересах других лиц, на раздельных забалансовых счетах и постоянно

иметь на раздельных забалансовых счетах достаточное количество

ценных бумаг в целях удовлетворения требований лиц, в интересах

которых он держит эти ценные бумаги;

• номинальный держатель ценных бумаг по требованию

владельца обязан обеспечить внесение в систему ведения реестра записи

о передаче ценных бумаг на имя владельца.

Депозитарная деятельность имеет важный интернациональный

аспект. Так, выход на зарубежные фондовые рынки российских

предприятий, осуществляется путем выпуска депозитарных расписок

иностранными банками. Наибольшее распространение получили

Американские депозитарные расписки (ADR), выпускаемые наиболее

крупными банками (например JP Morgan, Citybank и проч.).

6.2. Деятельность по ведению реестра

Деятельностью по ведению реестра владельцев ценных бумаг

признаются сбор, фиксация, обработка, хранение и предоставление

данных, составляющих систему ведения реестра владельцев ценных

бумаг.

Права и обязанности держателя реестра, порядок осуществления

деятельности по ведению реестра определяются действующим

законодательством и договором, заключенным между регистратором и

эмитентом.

В обязанности держателя реестра входит:

• открыть каждому владельцу, изъявившему желание быть

зарегистрированным у держателя реестра, а также номинальному

держателю ценных бумаг лицевой счет в системе ведения реестра на

основании уведомления об уступке требования или распоряжения о

119

передаче ценных бумаг, а при размещении эмиссионных ценных бумаг -

на основании уведомления продавца ценных бумаг;

• вносить в систему ведения реестра все необходимые изменения

и дополнения;

• производить операции на лицевых счетах владельцев и

номинальных держателей ценных бумаг только по их поручению;

• доводить до зарегистрированных лиц информацию,

предоставляемую эмитентом;

• предоставлять зарегистрированным в системе ведения реестра

владельцам и номинальным держателям ценных бумаг, владеющим

более 1 процента голосующих акций эмитента, данные из реестра об

имени (наименовании) зарегистрированных в реестре владельцев и о

количестве, категории и номинальной стоимости принадлежащих им

ценных бумаг;

• информировать зарегистрированных в системе ведения реестра

владельцев и номинальных держателей ценных бумаг о правах,

закрепленных ценными бумагами, и о способах и порядке

осуществления этих прав;

• строго соблюдать порядок передачи системы ведения реестра

при расторжении договора с эмитентом.

Держатель реестра вносит изменения в систему ведения реестра на

основании:

• распоряжения владельца о передаче ценных бумаг, или лица,

действующего от его имени, или номинального держателя ценных

бумаг, который зарегистрирован в системе ведения реестра в

соответствии с правилами ведения реестра, установленными

законодательством Российской Федерации, а при размещении

эмиссионных ценных бумаг — в соответствии с порядком,

установленным настоящей статьей;

• иных документов, подтверждающих переход права

собственности на ценные бумаги в соответствии с гражданским

законодательством Российской Федерации.

Осуществление прав по предъявительским эмиссионным ценным

бумагам производится по предъявлении их владельцем либо его

доверенным лицом.

В случае хранения сертификатов документарных эмиссионных

ценных бумаг в депозитариях права, закрепленные ценными бумагами,

осуществляются на основании предъявленных этими депозитариями

сертификатов по поручению, предоставляемому депозитарными

договорами владельцев, с приложением списка этих владельцев.

Эмитент в этом случае обеспечивает реализацию прав по

предъявительским ценным бумагам лица, указанного в этом списке.

120

Осуществление прав по именным бездокументарным

эмиссионным ценным бумагам производится эмитентом в отношении

лиц, указанных в системе ведения реестра.

В случае, если данные о новом владельце такой ценной бумаги не

были сообщены держателю реестра данного выпуска или номинальному

держателю ценной бумаги к моменту закрытия реестра для исполнения

обязательств эмитента, составляющих ценную бумагу (голосование,

получение дохода и другие), исполнение обязательств по отношению к

владельцу, зарегистрированному в реестре в момент его закрытия,

признается надлежащим.